L'or a été considéré comme une monnaie universelle depuis des centaines
d'années. En raison de sa valeur reconnue dans le monde entier, un
étalon-or a été utilisé depuis l’époque de l'Empire byzantin, il y a plus de
1500 ans. Jusqu'à récemment, en fait, l'or était utilisé comme monnaie
de réserve mondiale.
En 1944, lors de la signature de l'accord de Bretton Woods, quand le
dollar a remplacé l'or en monnaie de réserve mondiale. Mais même après
cet accord, l'or a continué d'être utilisé pour sauvegarder les monnaies
nationales de divers pays. Cependant, en 1971, Richard Nixon a retiré
l'étalon-or aux États-Unis et d'autres pays ont suivi.
Néanmoins, l’or en pièces et en lingot physique reste monétaire dans
beaucoup de pays et est sans TVA en Europe.
Bien qu'il ne soit plus une forme principale de monnaie dans le monde
développé, l'or reste un investissement populaire pour plusieurs raisons.
- Liquidité . L'or peut
facilement être converti en argent partout dans le monde. Mis à
part les billets de monnaies réelles, la liquidité et l'universalité de
l'investissement dansl'or physique sont inégalées.
- Garde sa valeur. L'or tend à
maintenir sa valeur au fil du temps. Les économistes affirment que
même le prix de l'or n'est pas indicatif de sa
valeur. C'est-à-dire, même si le prix diminue, la valeur
sous-jacente de l'or ne change pas beaucoup. C’est son pouvoir d’achat
qui est important. C'est en grande partie parce qu'il y a une quantité
fixe d'or en raison du fait que c’est une marchandise, alors que le
dollar américain ou l’Euro, sont des monnaies fiduciaires qui ne
détiennent aucune valeur inhérente.
- Une protection contre l’inflation. L'or
augmente en valeur lorsque l' inflations'empare de l’économie
. Étant donné que l'or a un prix en dollars américains, toute
détérioration du dollar entraînera logiquement un prix plus élevé de
l'or. En conséquence, en période d'inflation, l'or offre un
investissement beaucoup plus stable que l'argent.
- Diversification. L'ajout de titres
différents à votre portefeuille est un moyen essentiel de
diversifieret de réduire le risque global de vos investissements.
En outre, parce que l'or se déplace souvent inversement aux valeurs
boursières et monétaires, il offre un moyen particulièrement efficace de
se diversifier.
- Un investissement universel. L'or
est encore une marchandise universelle. Bien que les pays vendent
leurs contrats à terme sur les devises,
des biens et d'autres titres à travers le monde, contrairement à l'or,
ils sont soumis au chaos politique.
- Les augmentations de la valeur de l'or
coïncident avec la dévaluation de la monnaie locale. Beaucoup
d'économistes font valoir que l'or augmente de valeur que lorsque votre
monnaie est dévaluée; c'est donc une protection.
- L'or est utilisé comme composant dans des
produits. Comme l'or est utilisé dans la production de
divers produits, comme les bijoux et l'électronique, il existe une
demande fiable qui stabilise encore le prix de l'or. De plus, en
période de demande accrue, ces marchés peuvent forcer le prix de l'or
plus élevé.
Alors que l'or peut être un excellent investissement pour un certain
nombre de raisons décrites ci-dessus, soyez conscient de ses inconvénients
avant d'investir:
- L'or ne rapporte rien et ne génère pas de revenu. Les
autres placements tels que les actions
et les obligations peuvent générer une partie de leur valeur à partir du
revenu passif sous forme d'intérêts et
de dividendes. Cependant, le seul retour que vous pouvez faire
sur l'or est lorsque la valeur augmente et que vous décidez de vendre.
- L'or peut créer une bulle. Dans
les économies turbulentes, beaucoup de gens commencent à investir dans l'or,
mais lorsque les investisseurs commencent à paniquer, l'or peut devenir
trop cher. Ceci, à son tour, signifie que votre investissement
pourrait perdre de la valeur une fois que le prix se corrigera.
- Besoin d'un stockage physique. Si
vous choisissez d'acheter de l'or physique réel, vous aurez besoin de le
stocker, voire de l'assurer également. Sinon, vous ne pourrez pas
le remplacer s'il est volé.
- Les taux d'imposition et taxes sur l’or Étant
donné que l'or est considéré comme bien taxable en France, le taux
d' imposition de vos gains est de l’ordre de 30 % ou de 10.5 %
sur sa valeur lors de votre vente si vous n’avez pas de facture
d’achat, ce qui est beaucoup. Toutefois, en vendant en Belgique,
vous éviter cet inconvénient.
Le meilleur moment pour investir dans l’or est lorsque l'inflation arrive
et force la valeur de la monnaie nationale. Le plus tôt, vous pouvez
détecter de telles signes, plus vous devriez gagner de l'argent. Les
principaux indicateurs tels que les baisses boursières et les turbulences
politiques peuvent indiquer une dévaluation future de la monnaie de votre
pays ou zone. Les annonces des banques centrales pour imprimer ou créer
plus de monnaie locale peuvent également indiquer un bon moment pour investir
dans l'or.
Lorsque la monnaie locale est forte et que l'inflation n'est pas prévue,
il n'y a pas beaucoup de place pour l’augmentation du prix de l'or. Cela
dit, s'il y a des attentes quant à l'augmentation de la demande des marchés
qui exigent de l'or, comme les bijoux et l'électronique, envisagez d'investir
dans l'or pour bénéficier de la pression potentielle des prix.
En pratique, cependant, une stratégie d'investissement d'achat passive
et de thésaurisation à moyen ou long terme peut être la meilleure
pour l'investisseur en or. Étant donné que les économies ont tendance à être
cycliques, achetez lorsque le prix de l'or est en baisse, que votre pays
rentre dans une période de trouble ou que vous le pensez. De cette
façon, vous n'avez pas à vous soucier d'achat lorsque tout le monde en achète
et conduise le prix de l’or à la hausse.
Il n'y a pas de règle facile et rapide quant à la quantité d'or que vous
souhaitez détenir dans votre portefeuille. Cela dépendra de la façon
dont vous vous sentez le marché, du confort de votre patrimoine, de vos
besoins financiers et de votre calendrier.
Étant donné que l'or est l'un des rares investissements qui se comportent
bien dans un marché baissier , utilisez-le pour compléter un
portefeuille agressif et lourd comme une assurance en cas de krach
financier.
En fin de compte, vous devriez utiliser les mêmes stratégies de gestion de
portefeuille pour l'or que pour l'achat d'autres investissements.
Comment investir dans l'or
Il existe de nombreuses façons d'investir en or :
- Achetez de l'or directement. Vous
pouvez acheter de l'or directement sous la forme de lingots ou de pièces
de monnaie. Vous vous tiendrez alors sur des quantités physiques
d'or, qui peuvent être vendues à une date ultérieure. Il peut se
sentir bien d'avoir de l'or en sa possession, mais il faut faire
attention à cela. L’inconvénient est que vous devrez le stocké.
- Achetez des actions dans une société aurifère. Vous
pouvez également acheter des actions dans une entreprise produisant de
l'or. La valeur de l’action sera fortement corrélée avec la valeur
de l'or lui-même. Vous pouvez également recevoir des dividendes sur
vos actions. De plus certaines mines d’or peuvent faire l’objet d’OPA
par les groupes miniers majeurs.
- Futures en or et options. Vous
pouvez investir dans de l'or grâce à des produits dérivés
financiers spécialisés dans les investissements en or,
comme les options d'achat et de vente . Une position à la
hausse (call) est appropriée si l'on s'attend à ce que la valeur de l'or
augmente. D'autre part, vous achèteriez une position à la baisse
(put) si vous attendez que le prix de l'or descende. Comme d'autres
dérivés, les options d'or et les futures sont risquées; Vous avez
le potentiel de gagner des rendements élevés ou des pertes énormes. Les
comptes de Trading sont plus simples et sans échéances et plus ou moins
risqués selon l’effet de levier avec lequel vous jouer et sont plus
adaptés à des stratégies à court termes.
- Investir dans un ETF
en or. Un ETF dans l’or (ETF :exchange-traded fund)
est un fonds négocié en bourse qui se spécialise dans l'investissement
dans une gamme de titres d'or. Une telle diversification peut
réduire quelque peu votre risque.
Un dernier mot
L'or peut être un investissement profitable lorsque tous les autres
échouent. Si vous êtes préoccupé par l'inflation ou la dévaluation de la
monnaie de votre pays, vous voudrez peut-être ajouter de l'or à votre
portefeuille. Cela dit, comprenez les spécifiés l'investissement en or
avant d'investir réellement. Par exemple, exactement combien vous
coûtera-t-il de stocker et d'assurer votre or physique ? Quelles sont
les différences fiscales ? Connaître les détails peut faire une grande
différence en termes de rentabilité.
